Hvilke faktorer påvirker ytelsen til aktivaklasse?

Eiendomsklasser er investeringskategorier som kan påvirkes av endringer i faktorer som økonomi, finansmarkeder og investorsentiment.I visse tilfeller er faktorene som driver aktivitet i markedene ganske tydelig, mens andre ganger kan det være vanskeligere å finne ut.Noen av de vanlige varene som kan påvirke ytelsen til aktivaklasse inkluderer selskapets lønnsomhet, tempoet som en økonomi vokser eller krymper, og politiske forhold i en region.

Avhengig av investeringskategorien varierer graden som faktorer kan påvirke ytelsen til aktivaklasse.Aksjer, som handler i aksjegruppen, er ofte drevet av forholdene der selskaper kan tjene fortjeneste, eller inntekt.Når investorer er sikre på at virksomheter vil fortsette å utvide og generere salg, er det mer sannsynlig at de leder penger til denne aktuelle aktivaklassen.I bytte håper investorer generelt å bli belønnet med økende aksjekurser og mulig utbytte, som er distribusjoner som selskaper noen ganger tjener med overskudd.En selskapsevne til å oppfylle inntekts- og salgsforventninger som angitt av selskapsledelsesgrupper er en annen faktor som kan påvirke ytelsen til eiendeler for aksjer.

Obligasjoner handler i kategorien renteinvesteringer, og er vanligvis følsomme for et unikt sett med faktorer.De to hovedkomponentene på en obligasjonssikkerhet er prisen og avkastningen, som beveger seg omvendt til hverandre.For eksempel, når prisen på et renteinstrument øker, avtar avkastningen eller renten.

Inflasjon er en faktor som kan påvirke ytelsen til aktivaklasse i obligasjoner på en negativ måte.Når investorer kjøper obligasjoner, mottar de en serie rentebetalinger i tillegg til refusjonen av pålydende verdi på gjeldssikkerheten.Når inflasjonen øker, faller verdien av en valuta og dette reduserer verdien av investorens inntekt når obligasjonen modnes, eller når utløpsdatoen.

Analytikervurderinger kan påvirke både egenkapital og rentepapirer.Profesjonelle analytikere tildeler ofte rangeringer, lik karakterer, som gjenspeiler potensialet til individuelle økonomiske verdipapirer eller investeringskategorier.Disse resultatene kan være til nytte for en aksje eller obligasjon hvis vurderingen plasserer sikkerheten på en måte som passer inn i en investorstrategi.Analytikere kan også tildele et positivt eller negativt syn på en hel investeringskategori, som kan påvirke ytelsen til aktivaklasse.For eksempel, hvis en analytiker advarer om at en regional økonomi avtar med bedriftens fortjeneste som sannsynligvis vil bli skadet, kan investorene tolke nyhetene som et signal om å omdirigere kapital fra aksjer til en tryggere investeringskategori.